Keep，自律能赚钱吗？

第一次使用Keep的时候，弹出一句话：自律给我自由。

 

现在再打开Keep的时候，弹出来的，是善存的广告语。

 

据报道，Keep近日将冲刺IPO，最快2021年第二季度申请赴美上市。

 

从上一次融资（2021年1月11日，3.6亿美元）的时间点算，还不到两个月。一名内部人士表示，目前Keep已经任命CFO，并通过多方渠道招聘投资者关系总监。他还透露，Keep创始人兼CEO王宁以及管理层都希望Keep能在今年上市，最晚也会在2022年。

 

作为一个热爱运动的财经评论人，自然对这件事非常感兴趣。

 

感兴趣的原因，有两点：一是身边越来越多的运动爱好者开始抛弃Keep；二是星空君一直没有看到Keep的盈利模式。

 

 

 

距离上次打开Keep，已经差不多两、三个月了。

 

作为月跑量150公里+的马拉松爱好者和每周平均去健身房3次的健身爱好者，为什么不用Keep了？

 

Keep的开屏界面，曾经是“自律给我自由”，刚开始用的时候，满屏看不到一个广告。当然了，我个人并不反对商业化，甚至支持商业化，一个活不下来的APP，谈不上给用户更好的体验，但从一个广告没有到广告塞满到极致，Keep走的太快了。

 

手一抖就会点到广告，几乎所有的训练都变成了收费，甚至拉伸动作都要付费，看得出来是真的缺钱了。

 

而所谓的社区功能，让人难以理解，甚至怀疑Keep在GHS。

 

 

 

打开APP就是我从未关注过的、各种穿着清凉的大长腿，并不是所有喜欢健身的直男都爱看这些，悦跑圈等跑步类软件，好友里全是跑得飞快的肌肉男（我是不是暴露了什么）。

 

确实有不少社交类软件通过“软色情”拉新，但是作为一个运动健身工具类APP，靠GHS迎合猎奇心理和感官刺激，拉高点击率以此追逐商业利益，吸引来的肥宅是不可能留存成忠诚用户的！

 

Keep醒醒吧！勿忘初心。

 

一、没有盈利点的盈利

 

2020年6月，Keep自称已经实现盈利。

 

最新的数据显示，Keep在2020年的消费品GMV已经达到10亿元规模，线下消费品业务也在2019年实现了近300%的营收增幅。

 

对于Keep的商业模式，有意无意的蹭Peloton的热点，但是，中国的互联网商业模式，早就度过了复制（抄袭、致敬）美国互联网模式的阶段。几乎所有的线上业务，中国都有独特的玩法。

 

Peloton卖智能健身器材，然后通过线上付费课程和器材联动，最终实现收益。

 

直到现在，Keep都在尝试这种模式。然而，很显然这套逻辑在中国行不通。一方面中国的居住环境和美国差距很大，能够拖进北上广深小户型的器材非常受局限，另一方面对于消费者来说，收费达到一定标准后，我为什么不去隔壁健身房找私教？

 

所以，Keep卖的最多的产品，要么是廉价的运动手套，要么是体积纤细的折叠型走步机。这其实都不是Keep的真正目标客户，这些客户流失的概率非常大。

 

数据也证实了这一点。

 

截至2021年3月累积3亿用户，600万DAU（日活跃用户数量），4000万MAU（月活跃用户数量）。

 

疫情期间，2020年3月Keep的日活用户曾一度突破850万，但疫情结束后该数据快速回落，Keep缺乏留住客户的手段。

 

为什么缺乏吸引力呢？

 

因为健身本来就是一种反人类、非舒适区的行为，除极少数热衷健身的用户外，大多数用户体验不仅感受不到舒适，还要付费或买会员，长此以往很难坚持。

 

但，这也不是GHS的理由啊！

 

二、健身是小众运动

 

如果真的像公司声称的，早在2020年6月份就盈利了，那么公司为什么急着上市？

 

结合去年Keep裁掉程序员的负面消息，再打开Keep琳琅满目的APP，我们大致会理解，公司的盈利并不是稳定的。

 

客户群体的不稳定，会导致公司的线上业务也不稳定。

 

公司尝试过的线下业务，受到疫情的影响，被迫关门歇业。其实就算没有疫情，在逛商超的时候购买健身器材的人群也相当有限。

 

在中国，健身行业的最佳盈利模式，还要依赖健身房里三寸不烂之舌的私教。

 

毕竟，健身是小众运动。

 

小众群体的盈利模式，就应该是小而美。盲目扩大规模，效果不一定好。

 

三、追赶者们

 

从事健身软件的，并非只有Keep。

 

对于马拉松爱好者来说，悦跑圈和咕咚的使用更为普遍。二者比较专一，主要面向跑步。对于绝大多数普通人来说，跑步是最简单的运动，也更容易坚持，用户忠诚度更高。

 

尤其是随着全国普及马拉松运动，催生了大量的跑步爱好者。

 

这种基于忠诚客户的APP，用“小而美”的发展路线，逐渐引导用户消费购物，体验要优于急于上市的Keep。

 

四、降维打击

 

一周前，朋友想买一台走步机，找我推荐。

 

在京东的热销榜上，竟然看到了华为生态链的产品。

 

 

 

Keep月活用户4000万的同时，华为宣布，华为健康的用户高达2亿，其中月活用户高达6000万。用户对华为手机、手表、手环等产品的依赖度更高，对于keep来说，这是降维打击。

 

当年凯立德整装待发准备上市的时候，百度、高德纷纷宣布免费。成为典型的降维打击案例：你的核心营收赛道，竟然是别人生态链中免费的一环。

 

 

 

这就没法竞争了。

 

好在Keep的核心营收产品，华为尚未免费。

 

当我们打开APP，看一圈Keep的核心竞争力，发现几乎所有产品，都是华为、小米等巨头生态链产品线中的一环。

 

 

 

靠什么来竞争呢？