刘一涛丨中国房地产金融市场面临的五大挑战及应对之策

近六年来，中国房地产市场呈现了高速增长的势头，然而在这个过程中，房地产金融市场也暴露出一系列问题。以下是其中的五大挑战及相应的应对之策。

**1. 房地产信贷存在偏差**

公积金支持的对象发生了错位，原本应该支持低收入家庭的公积金，却大多被高收入家庭占据。这导致了贷款对象的不当分配，增加了金融市场的不稳定性。为了解决这一问题，应当加强对公积金贷款对象的审查，并确保其符合低收入家庭的标准，以实现购房能力的提升。

**2. 住房信贷交易费用偏高**

交易费用中的识别和筛选费用过高，既增加了银行的成本，也对借款人造成了一定的负担。为了降低这一费用，可以采取有效措施减少审查所需的资源，并规范中介机构的收费标准，提高政府部门的工作效率，以减轻借款人的负担。

**3. 房价上涨过快，闲置商品房数量持续增长**

当前房价涨幅创下了近年来的最高记录，导致一些城市的房价上涨速度过快。这不仅增加了购房者的负担，还导致了闲置商品房数量的不断增加。为了遏制房价上涨，可以通过实施相关政策，如土地供应调控、提高购房首付比例等，来降低市场的投机性，并减少商品房的空置。

**4. 个人住房消费信贷存在违约风险**

尽管目前商业性个人住房贷款的不良率较低，但由于个人住房信贷业务发展较短时间，风险可能尚未完全暴露。为了降低风险，应建立个人资信系统，加强对贷款人的调查监控，确保贷款行为的透明和规范。同时，商业银行应审慎对待房地产信贷，避免急功近利，保持理性经营。

**5. 商业银行和其他金融机构经营行为不理性、不科学、不规范**

商业银行在发展房地产信贷时容易出现急功近利的倾向，降低客户资质评定门槛，简化审查手续，从而增加了金融风险。为了规范市场，应强化对金融机构的监管，确保其经营行为理性、科学、规范。此外，对于房地产信托等金融产品，也需要更加严格的监控和管理，以确保金融市场的稳定性。

在解决这些问题的过程中，需要政府、金融机构和市场参与者共同努力，采取综合性的政策和措施，促进房地产市场的健康有序发展，确保金融市场的稳定性和可持续性。